골드만삭스, 한국 비중확대 상향
이머징 기대수익률, 2020년 5%, 이익성장 11%
기술주, 소비재, 인터넷미디어, 자본재

1. 패시브 위축 vs 통화량 증가

시장, 통화 증가에 따른 자산강세
패시브 자금 증가는 제한적
액티브, 혹은 단기자금 증가
패시브 유입시 과열 가능성

2. 이격도 확대에 따른 단기 부담?

이격 확대에 따른 속도 조절 가능성
이벤트에 따라 과열, 침체 모두 가능해
다양한 시나리오를 열어둘 필요

3. IT에 올인? 저평가 종목도 매수?

이익 증가의 대부분은 IT, 반도체 몫
주가 선반영 부분도 있어 과열은 경계
저평가 소재 산업재는 순환매 차원 접근

결론

골드만삭스의 한국 비중 확대, 쫓아갈까?

김종효 선임기자 다른기사 보기